I Balansräkningen (sida 7) skall Machines and technical equipment (2019-12-31) vara 11 018 TSEK, Total Long term assets (2019-12-31) vara 20 574 TSEK och Total assets (2019-12-31) vara 114 213 TSEK.
Machines and technical equipment (2018-12-31) skall vara 13 103 TSEK, Total Long term assets (2018-12-31) vara 23 904 TSEK och Total assets (2018-12-31) vara 97 111 TSEK.
Korrigerad bokslutskommuniké för 2019 på engelska finns som bilaga till detta pressmeddelande samt återfinns på bolagets hemsida under www.impactcoatings.com/finansiella-rapporter-arkiv/.
För mer information kontakta:
Torbjörn Sandberg, VD Tel: 0768-43 43 76
Marie Dhayer Teikmans, CFO Tel: 070-812 71 96
E-mail: investors@impactcoatings.se
Informationen lämnades, genom ovanstående kontaktpersoners försorg, för offentliggörande den 13 mars 2020, kl. 14:00 CET.
——————————————————–
· Nettoomsättningen uppgick till 49 084 TSEK (20 194) · Rörelseintäkter uppgick till 39 366 TSEK (30 609) · Rörelseresultatet uppgick till -26 368 TSEK (-37 568) · Resultat efter finansnetto uppgick till -26 387 TSEK (-37 593) · Kassaflödet uppgick till 32 116 TSEK (-18 717) · Kassalikviditeten uppgick till 666% (159) · Värdet av orderboken för beläggningssystem vid periodens slut uppgick till 289 TEUR · Ingen utdelning föreslås
FINANSIELL UTVECKLING FJÄRDE KVARTALET 2019
· Nettoomsättningen uppgick till 20 574 TSEK (7 570) · Rörelseintäkter uppgick till 8 069 TSEK (14 140) · Rörelseresultatet uppgick till -3 986 TSEK (-9 183) · Resultat efter finansnetto uppgick till -3 990 TSEK (-9 187) · Kassaflödet uppgick till 59 693 TSEK (-10 290)
VÄSENTLIGA HÄNDELSER UNDER FJÄRDE KVARTALET 2019
· Gemensamt utvecklingsavtal (JDA) tecknas med Hyundai Motor Company · Styrelsen beslutar om riktad nyemission till Hyundai Motor Company och Accendo Capital, och Hyundai nominerar styrelseledamot · Extra bolagsstämma godkänner den riktade nyemissionen, samt utser Sukhwan Yun till ny styrelseledamot · 9 257 143 nyemitterade aktier registreras hos Bolagsverket · Avsiktsförklaring (MoU) tecknas med Hyundai under svenska statsministerns besök i Sydkorea i december
VÄSENTLIGA HÄNDELSER EFTER PERIODENS SLUT
· Order på beläggningssystem från Zanini Auto Group
VD-KOMMENTAR
Bolaget gick in i 2019 med strategin att positionera oss bland de ledarna spelarna inom bränslecellssegmentet (FC) och att förnya satsningen inom affärsområdena dekorativa, metalliserande och reflekterande beläggningar (DMR). Vi har exekverat väl på denna strategi och går in i 2020 väl positionerade för framgång.
Under året utkristalliserades ett partnerskap med Hyundai som det främsta målet, vilket har inneburit stora ansträngningar för organisationen som i slutändan varit framgångsrika. Att en av världens största fordonstillverkare investerar i och initierar ett partnerskap med Impact Coatings är ett kvitto på vår expertis och professionalism inom beläggningsområdet gällande bränsleceller, men har relevans även för andra applikationer i fordonssegmentet. Det ger oss omedelbar tillgång till industriell kompetens och trovärdighet gentemot andra fordonskunder.
Intresset hos de flesta potentiella kunder inom DMR-segmentet kvarstår även om orderingången för system inte nådde upp till våra förväntningar under 2019, vilket också kommer att ha en negativ påverkan på intäkterna under första halvåret 2020. Vår fokusering på DMR resulterade i en strategisk systemorder i början av det nya året: Zanini Auto Group beställde en maskin för beläggning av radartransparanta fordonsemblem, även kallade radomer. Radomer är en bland flera plastkomponenter till nya säkerhetsfunktioner för fordon, “Internet of Things” (IoT) och 5G som behöver kostnadseffektiva beläggningslösningar. Vi följer denna utveckling noga och arbetar med kunder med utveckling av effektiva produktionslösningar.
Finansiellt utvecklas bolaget väl även om det finns mycket kvar att göra. Omsättningen för helåret 2019 slutar på nästan 50 miljoner kronor, den högsta i bolagets historia, samtidigt som rörelseresultatet fortfarande är negativt – en indikation på att vi har arbete kvar med försäljning och ytterligare effektivitet i produktionen innan vi når svarta siffror. Vi har under senare delen av 2019 reducerat våra löpande kostnader och har en betydligt stramare hantering av rörelsekapital. Hela teamet har nu ett mer finansiellt tänk i varje arbetsmoment.
Vi byggde och skeppade fyra beläggningssystem under 2019, varav ett system slutlevererades hos kund första dagarna in på det nya året. I de fyra systemen ingår den första leveransen inom segmentet bränsleceller. Beläggningsverksamheten växte och uppvisar goda marginaler. Både vad gäller system och beläggningstjänster har strukturering och industrialisering av verksamheten skapat utrymme för ökad produktion framåt. Bolaget erhöll certifiering mot ISO 9001 under året och arbetet med kvalitet, effektivitet och kortade ledtider fortsätter kontinuerligt.
Förutom inflödet av kapital som uppgår till ca 65 miljoner kronor innebär den riktade emissionen som genomfördes under det fjärde kvartalet att Impact Coatings nu har två stabila ägare: en global industriell ägare i Hyundai Motor Company med drygt 10% av aktierna och en aktiv finansiell ägare i Accendo Capital med 12%. Uppmärksamheten runt affären har också bidragit till att ca 1000 nya aktieägare har tillkommit. Jag vill passa på att hälsa er varmt välkomna till Impact Coatings.
Avslutningsvis, om 2018 karaktäriserades av omstrukturering, städning av verksamheten och förändrad strategi så illustreras framstegen under 2019 av implementation av strategin, stärkta kommersiella processer, samt sträng finansiell styrning och internkontroller. För 2020 står nu Impact Coatings starkt förberett för tillväxt och för nästa fas i vår industrialiseringsprocess tillsammans med vår partner Hyundai.
Torbjörn Sandberg
Den fullständiga bokslutskommunikén bifogas, samt återfinns på bolagets hemsida under www.impactcoatings.com/finansiella-rapporter-arkiv/.
Informationen lämnades, genom ovanstående kontaktpersoners försorg, för offentliggörande den 14 februari 2020, kl. 08:00 CET.
———————————————————-
Ordet “radom” används för det radartransparenta väderskyddet kring en radarantenn. Dagens nya bilar använder radar för säkerhetssystem som hjälper föraren (advanced driver-assistance systems ‒ ADAS). En fordonsradar är ofta placerad bakom frontens emblem, i stötfångaren, integrerad i bilens sidobackspeglar eller i andra plastkomponenter. En radom i form av ett radartransparent emblem tillåter signalen att passera med låg dämpning.
Torbjörn Sandberg, VD +46 768 43 43 76
Peter Högfeldt, VP Marketing +46 708 87 44 34
Denna information är sådan information som Impact Coatings AB (publ) är skyldigt att offent-liggöra enligt EUs marknadsmissbruksförordning. Informationen lämnades, genom ovanstå-ende kontaktpersoners försorg, för offentliggörande den 17 januari 2020, kl. 16:00 CET.
—————————————————–
De nya aktier som tecknats av Hyundai Motor Company och Accendo Capital SICAV SIF har nu registrerats av Bolagsverket. Det totala antalet utestående aktier och röster i Impact Coatings AB har som följd därav ökat med 9 257 143.
Per den 30 december 2019 uppgår det totala antalet aktier respektive röster i Impact Coatings AB till 51 809 051.
Under december har 800 000 teckningsoptioner som innehafts av Accendo Capital SICAV SIF löpt ut utan att ha konverterats.
Offentliggörande av information rörande förändringar av antal utestående aktier och röster är frivilligt för emittenter noterade på Nasdaq First North Growth Market.
Informationen lämnades, genom ovanstående kontaktpersoners försorg, för offentliggörande den 30 december 2019, kl. 17:30 CET.
——————————————————
Sydkorea, Japan, Tyskland och andra industriländer investerar kraftigt i vätgasteknologi, ett komplement till batterier och i många avseende en mer komplett lösning för elektrifiering på global nivå. Vätgas, som omvandlas till elektricitet i bränsleceller, används för transporter, industri, el och värme för hushåll och för en rad andra områden. Både Sverige och Sydkorea har teknikbolag som ligger i framkant inom denna teknikutveckling.
Avsiktsförklaringen, som är icke bindande och saknar definierat ekonomiskt värde, följer på det gemensamma utvecklingsavtal mellan parterna som meddelades den 30 oktober 2019. Avsiktsförklaringen stärker relationen mellan bolagen och har ett viktigt symbolvärde mot bakgrund av de starka diplomatiska och ekonomiska förbindelserna mellan Sydkorea och Sverige, förbindelser som firar 60 år av framsteg under 2019.
Signeringen skedde i samband med att statsminister Stefan Löfven och utrikeshandelsminister Anna Hallberg besöker Seoul tillsamman med en stor delegation från svenskt näringsliv. Hyundai representerades av Young Woon Kong, President för Hyundai Motor Group Strategy Planning Division, och Soon Chan Park, Vice President för Hyundai Motor Fuel Cell Business Group. Från Impact Coatings närvarade styrelseordförande Mark Shay och försäljningschef Will Wright.
“Partnerskapet mellan Hyundai och Impact Coatings kommer vid en viktig tidpunkt för vätgasenergins utveckling, där regeringar runt om i världen tillkännager sina länders vätgasplaner och industrins spelare tävlar om att vara marknadsledande,” sade Soon Chan Park, Vice President för Hyundai Motor Fuel Cell Business Group. “Jag tror att samarbetet mellan våra två företag kommer att bidra till att vitalisera det tekniska utbytet mellan Korea och Sverige.”
”De starka band som knutits mellan Sverige och Sydkorea under sextio år avspeglas i den resa som Impact Coatings och Hyundai nu påbörjar för att utveckla bränslecellsbeläggningar och vätgasteknik. Vi har ett gemensamt fokus på innovation och omställningen till ren energi, inte bara i våra länder utan för hela världen”, sade Impact Coatings styrelseordförande Mark Shay.
Informationen lämnades, genom ovanstående kontaktpersoners försorg, för offentliggörande den 18 december, 2019, kl. 11:00 CET.
För det fall någon av de tre största aktieägarna väljer att avstå från sin rätt att utse representant i valberedningen, övergår rätten till den aktieägare som därnäst har det största aktieinnehavet. Valberedningen består av:
Kai Tavakka, ordförande, utsedd av Accendo Capital SICAV SIF Syafiq Johari, utsedd av Hyundai Motor Company Torsten Rosell, egen representation Mark Shay, styrelseordförande
Impact Coatings årsstämma kommer att äga rum i Linköping den 14 maj 2020. Valberedningens förslag publiceras i samband med kallelsen till årsstämman samt kommer att finnas tillgängliga på bolagets hemsida, www.impactcoatings.com.
Aktieägare som önskar lämna förslag till valberedningen kan göra det per e-post till investors@impactcoatings.se senast den 1 februari 2020.
Peter Högfeldt, VP Marketing Tel: +46 708 87 44 34
Informationen lämnades, genom ovanstående kontaktpersoners försorg, för offentliggörande den 22 november 2019, kl. 11:30 CET.
—————————————————
På den extra bolagsstämman beslutades:
Att godkänna den av styrelsen beslutade riktade nyemission till Hyundai Motor Company och Accendo Capital SICAV SIF.
Att utöka antalet styrelseledamöter från fem till sex i enlighet med styrelsens förslag, samt att till ny styrelseledamot välja Dr. Sukhwan Yun.
Att den nya styrelseledamoten ska ha rätt till ett årligt arvode om 180 000 kronor vilket motsvarar det arvode som övriga styrelseledamöter erhåller.
Mark H. Shay, CFA Styrelseordförande Tel. +46 765 96 62 38 eller e-mail: mark@accendofund.com
Denna information är sådan information som Impact Coatings AB (publ) är skyldigt att offentliggöra enligt EUs marknadsmissbruksförordning. Informationen lämnades, genom ovanstående kontaktpersons försorg, för offentliggörande den 22 november 2019, kl. 11:00 CET.
Torbjörn Sandberg, VD Tel: +46 768 43 43 76
Peter Högfeldt, VP Marketing Tel: +46 70 887 44 34
Informationen lämnades, genom ovanstående kontaktpersoners försorg, för offentliggörande den 7 november 2019, kl. 10:00 CET.
· Nettoomsättningen uppgick till 3 003 TSEK (3 569) · Rörelseintäkter uppgick till 7 394 TSEK (6 681) · Rörelseresultatet uppgick till -7 878 TSEK (-8 757) · Resultat efter finansnetto uppgick till -7 883 TSEK (-8 759) · Kassaflödet uppgick till -6 479 TSEK (7 037) · Värdet av orderboken för beläggningssystem vid periodens slut uppgick till 2 144 TEUR
FINANSIELL UTVECKLING JANUARI-SEPTEMBER 2019
· Nettoomsättningen uppgick till 28 509 TSEK (12 624) · Rörelseintäkter uppgick till 31 297 TSEK (16 469) · Rörelseresultatet uppgick till -22 383 TSEK (-28 385) · Resultat efter finansnetto uppgick till -22 397 TSEK (-28 406) · Kassaflödet uppgick till -27 577 TSEK (-8 427) · Kassalikviditeten uppgick till 86% (168)
VÄSENTLIGA HÄNDELSER UNDER TREDJE KVARTALET 2019
· Inga väsentliga händelser inträffade under perioden
· Kallelse till extra bolagsstämma den 22 november i Stockholm · Gemensamt utvecklingsavtal tecknat med Hyundai Motor Company · Styrelsen har beslutat om riktad nyemission till Hyundai Motor Company och Accendo Capital, och Hyundai Motor Company nominerar styrelseledamot, båda villkorade av extra bolagsstämmas godkännande
Den 30 oktober gick Impact Coatings och Hyundai Motor Company (”Hyundai”) ut med nyheten att bolagen har tecknat ett gemensamt utvecklingsavtal (“JDA”) kring beläggningsteknik för bränsleceller. Vidare meddelades att Impact Coatings styrelse har beslutat om en riktad nyemission till Hyundai och Accendo Capital till en kurspremie. Hyundai har även nominerat Sukhwan Yun att ingå i Impact Coatings styrelse. Emissionen och val av styrelseledamot förutsätter godkännande av en extra bolagsstämma som kommer att hållas den 22 november 2019 i Stockholm.
Hyundai är en av världens ledande biltillverkare och i framkant gällande utveckling av bränslecellsfordon. Utvecklingsavtalet är ett bevis på att Impact Coatings beläggningslösningar för bränsleceller är världsledande. Elektrifiering av fordonsflottan med vätgas och bränsleceller pågår mycket snabbare i vår omvärld än vad vi märker i Sverige och våra beläggningslösningar behövs nu för utveckling och lågserietillverkning. Avtalet stärker möjligheten att sälja beläggningssystem till Hyundai i framtiden men innebär ingen garanti. De två parterna får under en bestämd tidsperiod exklusivitet på teknik som utvecklas gemensamt inom ramarna för avtalet.
Nyemissionen till Hyundai medför att företaget får en industriell ägare som tillför trovärdighet, industriell kunskap och distributionskanaler som når de snabbt växande globala marknaderna för bränsleceller och fordonsteknologi. Hyundais ägarandel efter den riktade emissionen uppgår till 10,4% och Accendo Capitals ägarandel till 12,0%. Styrelsen ser Accendo Capitals fortsatta aktiva engagemang och kapitalbidrag till Impact Coatings som nödvändiga för bolagets framtida framgång och samarbete med industriella ägaren Hyundai.
För tredje kvartalet landar nettoomsättningen på 3 003 TSEK, vilket inkluderar intäkter från beläggningstjänster, eftermarknadsförsäljning och hyresintäkt från en beläggningsmaskin. Beläggningsmaskinen till Shouhang skeppades i augusti. Installation och redovisning av intäkter förväntas ske under Q4 då kundens lokaler förväntas vara färdigställda.
Ingen ny maskinorder har kommit under perioden och orderingången för beläggningssystem har inte utvecklats som vi har förutspått. Marknadsdynamiken är olika inom olika applikationsområden. Vi ser till exempel ett stort intresse från fordonsindustrin för ett flertal applikationer, men upplever samtidigt att beslutsprocesser tar lång tid p g a flera beslutsnivåer i värdekedjan samt godkännande av komplex ny teknologi. Inom andra områden har åtminstone en förväntad affär skjutits fram där kunden pekar på en osäkerhet kring den tyska konjunkturen.
Även om ordrar dröjer ser vi fortsatt ett starkt intresse för våra erbjudanden i linje med bolagets uttalade strategi. Vi har en pipeline med potentiella systemaffärer, mestadels europeiska företag inom D/M/R-segmenten (dekorativt, metallisering och reflektorer). Marknadsbearbetningen intensifieras i dessa segment.
Inom bränsleceller (FC) har vi en stark tilltro till vårt erbjudande, att våra beläggningar och produktionslösningar bäst uppfyller de krav som ställs för effektiva bränsleceller med lång livslängd. Samarbetet med Hyundai stärker oss i denna uppfattning. Dagens behov inom fordonssegmentet finns huvudsakligen inom utveckling och lågserietillverkning, vilket väl uppfylls av bolagets befintliga produkter och tjänster.
Beläggningsverksamheten har under året fortsatt att utvecklats positivt. Beläggning av bränslecellsplattor utgör en betydande del och vi fortsätter att betrakta beläggningstjänster till bränslecellsmarknaden som ett framtida tillväxtsegment. Vi ser även en ökande intäkt under året från beläggningstjänster inom segmenten dekorativa beläggningar och elektriska kontakter.
Efter mitt tillträde som VD förra året har vi fört samtal med Tokyobaserade Optorun i syfte att utvärdera de distributörs- och leverantörsavtal som slöts mellan bolagen 2017. Vi har gemensamt beslutat att avsluta det formella samarbetet då det som tidigare meddelats inte givit förväntade resultat för någon av parterna. Bolagen har en fortsatt bra relation och vi kan komma att samarbeta i specifika fall framöver. Tills vidare hanteras försäljningen i den ostasiatiska regionen med vår egen personal. Vi stärker också vår närvaro i regionen genom samarbetet med Hyundai, vilket involverar etablering av kontor i Sydkorea.
Inträdet av Hyundai som industriell ägare och samarbetspartner kommer att innebära en ny fas för Impact Coatings, förutsatt att den extra bolagsstämman 22 november godkänner styrelsens beslut. Jag ser fram emot samarbetet och den större tyngd som det kommer att ge bolaget i allt vi företar oss framöver.
FINANSIELL UTVECKLING
Tredje kvartalet 2019 Nettoomsättningen för tredje kvartalet 2019 uppgick till 3 003 TSEK (3 569) vilket inkluderar intäkter från beläggningstjänster, eftermarknadsförsäljning och hyresintäkt från en beläggningsmaskin.
Leveransen av ordern till Beijing Shouhang Resources Saving Co., Ltd. är inte inkluderad i nettoomsättningen eftersom installationen av systemet i Kina har försenats något jämfört med det ursprungliga schemat, men planeras slutföras under det fjärde kvartalet 2019. Impact Coatings har erhållit betalningar som uppgår till 90% av ordervärdet. Det skeppade systemet hade ömsesidigt överenskomna ändringar jämfört med den ursprungliga konfigurationen, och den slutliga betalningen ska därför förhandlas i samband med installationen och slutacceptans (upp till 10% av ordervärdet).
Rörelseintäkterna uppgick till 7 394 TSEK (6 681).
Rörelsekostnaderna ökade till -15 271 TSEK (-15 437). Vi har under tredje kvartalet implementerat ett program för att minska kostnader i linje med vårt effektiviseringsarbete. De största effekterna kommer från restriktiv nyanställning och minskade konsultkostnader inom IT och försäljning och kommer att ha full effekt från oktober. Vi har kunnat dra ner hela kostnadsbasen för löpande kostnader (d v s personalkostnader och övriga externa kostnader) med 10% utan att ha tagit några engångskostnader.
Finansnettot blev -5 TSEK (-2). Resultatet blev -7 883 TSEK (-8 759).
Januari-september 2019
Nettoomsättningen för perioden januari-september 2019 uppgick till 28 509 TSEK och ökade jämfört med föregående år (12 624). Rörelseintäkterna uppgick till 31 297 TSEK (16 469).
Rörelsekostnaderna ökade till -53 680 TSEK (-44 854). Ökningen härleds till råvaror till de tre färdigställda beläggningssystemen, samt högre personalkostnader och högre avskrivningar. Finansnettot blev -14 TSEK (-21). Resultatet blev -22 397 TSEK (-28 406). Någon uppskjuten skattefordran har, i likhet med tidigare finansiella rapporter, inte redovisats.
Finansiell ställning och likviditet Likvida medel uppgick vid periodens slut till 19 092 TSEK (56 959). Räntebärande skulder uppgick vid periodens slut till 0 TSEK (0). Kassalikviditeten uppgick till 86% (168). Kassaflöde från den löpande verksamheten för perioden januari-september 2019 uppgick till -27 405 TSEK (-8 357). Från investeringsverksamheten uppgick kassaflödet till -172 TSEK (0). Kassaflödet från finansieringsverksamheten uppgick till 0 TSEK (-70). Totalt kassaflöde för perioden var -27 577 TSEK (-8 427).
Impact Coatings har erhållit betalning mot en Irrevocable Letter of Credit motsvarande 40% av ordervärdet från Beijing Shouhang Resources Saving Co., Ltd., vilket påverkar kassaflödet positivt under tredje kvartalet. Slutbetalningar från Henan Yuqing Power Co., Ltd. och från den schweiziska klocktillverkaren är också redovisade under tredje kvartalet.
Efter den riktade emissionen till Hyundai och Accendo Capital bedöms bolaget att ha likviditet som behövs åtminstone för de kommande 12 månaderna, förutsatt att den extra bolagsstämman godkänner emissionen.
Orderbok beläggningssystem Värdet på orderboken för beläggningssystem var vid periodens utgång 2 144 TEUR, varav hela ordervärdet för Beijing Shouhang Resources Saving Co., Ltd. fortfarande ingår.
Orderboken för beläggningssystem exkluderar löpande aktivitet kring eftermarknad och beläggningstjänster, men inkluderar avtalade hyresintäkter från beläggningssystem.
HÄNDELSER UNDER TREDJE KVARTALET
Ett beläggningssystem skeppades i början av augusti till Beijing Shouhang Resources Saving Co., Ltd., som är en börsnoterad kinesisk koncern aktiv inom förnybar energiteknik. Affären offentliggjordes i februari 2019 och rör ett INLINECOATER-system för utveckling och produktion av PVD-beläggningar. Planerad installation i Kina har i väntan på att kunden färdigställer sina lokaler skjutits fram något och planeras ske under fjärde kvartalet.
Verksamheten i övrigt har fokuserat på att producera och leverera enligt befintliga systemaffärer, löpande produktion av beläggningstjänster, service av kundmaskiner, samt eftermarknadsförsäljning. Försäljningsarbetet för kommande affärer har fortsatt med hög intensitet och en begränsad grupp har under slutet av perioden varit involverad i diskussionerna med Hyundai som konkretiserats efter periodens slut.
HÄNDELSER EFTER PERIODENS SLUT
Den 30 oktober meddelades att bolaget har tecknat ett gemensamt utvecklingsavtal med Hyundai Motor Company kring beläggningsteknologi för bipolära flödesplattor av metall, en nyckelkomponent för vätgasdrivna bränslecellsfordon.
Den 30 oktober meddelades vidare att styrelsen har beslutat om en riktad nyemission om 5 400 000 aktier till Hyundai Motor Company och 3 857 143 nya aktier till Accendo Capital. Hyundai har nominerat Sukhwan Yun att ingå i Impact Coatings styrelse. Emissionen och val av styrelseledamot förutsätter godkännande av en extra bolagsstämma som kommer att hållas den 22 november 2019 i Stockholm.
REVISORNS GRANSKNING OCH REDOVISNINGSPRINCIPER
Denna delårsrapport har inte varit föremål för revisorns granskning.
KOMMANDE RAPPORTTILLFÄLLEN
Bokslutskommuniké för 2019 14 februari 2020
Delårsrapport första kvartalet 2020 24 april 2020
Bolagsstämma 2020 14 maj 2020
Besök också gärna Redeye Technology Day 2019 i Stockholm den 20 november, där Impact Coatings kommer att presentera bolaget (sänds även via webcast).
Denna delårsrapport återfinns under www.impactcoatings.com/finansiella-rapporter-arkiv/ på bolagets hemsida.
Denna information är sådan information som Impact Coatings AB (publ) är skyldigt att offentliggöra enligt EU:s marknadsmissbruksförordning. Informationen lämnades, genom ovanstående kontaktpersoners försorg, för offentliggörande den 1 november 2019, kl. 08:00 CET.
———————————————————
Emissionen har en teckningskurs om 7,00 kronor per aktie, vilket motsvarar en i förhand överenskommen premie om 30 procent mot de senaste fem handelsdagarnas genomsnittliga volymviktade aktiekurs per den 11 oktober. Bruttolikviden från emissionen uppgår till cirka 65 miljoner kronor och det totala antalet nya aktier som emitteras uppgår till 9 257 143. Efter transaktionen kommer Hyundai och Accendo Capital att äga 10,4 respektive 12,0 procent av antalet utestående aktier och röster i bolaget. Syftet med den riktade nyemissionen är att öka bolagets kapital i syfte att realisera potentiella tillväxtmöjligheter och att etablera en långsiktig industriell relation med Hyundai, en global ledare i fordonsindustrin och en erkänd pionjär inom bränslecellsteknologier.
Transaktionen
Styrelsen i Impact Coatings AB har idag beslutat, villkorat av godkännande vid extra bolagsstämma, om en riktad nyemission om 5 400 000 nya aktier till Hyundai Motor Company (“Hyundai“) och 3 857 143 nya aktier till Accendo Capital SICAV SIF (“Accendo Capital”) till en teckningskurs om 7,00 kronor per aktie, vilket motsvarar en i förhand överenskommen premie om 30 procent mot de senaste fem handelsdagarnas genomsnittliga volymviktade aktiekurs (VWAP) per den 11 oktober, 2019. Teckningskursen motsvarar även en premie om 30 procent mot 30-dagars VWAP per den 11 oktober, 2019, och en premie om 11 procent mot 30-dagars VWAP per marknadens stängning sista handelsdagen före offentliggörandet, den 29 oktober, 2019. Det totala antalet nya aktier som emitteras uppgår till 9 257 143. Efter registrering hos Euroclear kommer de nya aktierna medföra rätt till framtida utdelningar.
Den sammanlagda bruttolikviden från nyemissionen uppgår till 6 miljoner euro (ungefär 65 miljoner svenska kronor) av vilka bruttolikviden från Hyundai uppgår till 3,5 miljoner euro (ungefär 38 miljoner svenska kronor) och bruttolikviden från Accendo Capital uppgår till 2,5 miljoner euro (ungefär 27 miljoner svenska kronor). Efter transaktionen kommer Hyundai och Accendo Capital att äga 10,4 respektive 12,0 procent av antalet utestående aktier och röster i bolaget.
Hyundai och Accendo Capital har tilldelats de nya aktierna enligt ovan angivna antal och aktierna har blivit formellt tecknade. Betalning kommer att ske under förutsättning att den extra bolagsstämman godkänner den riktade emissionen.
Transaktionen mellan Impact Coatings och de två parterna, Hyundai och Accendo Capital, kommer att regleras enligt gällande marknadspraxis och Nasdaq First North Growth Markets regelverk. Det finns inget separat aktieägaravtal inom eller mellan berörda parter i transaktionen.
Avvikelse från aktieägarnas företrädesrätt
Transaktionen avviker från aktieägarnas företrädesrätt och är som sådan strikt begränsad till de nya aktier som emitterats till Hyundai, som för närvarande äger 0 aktier i Impact Coatings, och Accendo Capital, som för närvarande äger 2 380 953 aktier.
Skälen till avvikelsen från aktieägarnas företrädesrätt är att genomföra en kapitalanskaffning på ett tids- och kostnadseffektivt sätt och att bredda aktieägarbasen med en industriell ägare som är en av världens ledande fordonsbolag.
Styrelsen ser Accendo Capitals fortsatta aktiva engagemang och kapitalbidrag till Impact Coatings som nödvändiga för bolagets framtida framgång och samarbete med industriella ägaren Hyundai. Styrelsen ser att Hyundai och Accendo Capitals kombinerade ägande kommer att bidra till stabilitet, långsiktighet och kompletterande expertis till Impact Coatings.
Emissionskursen har fastställts baserat på offentliggjorda referenstransaktioner och förhandlingar med Hyundai. Enligt styrelsen blir befintliga aktieägare kompenserade för en potentiell utspädning i sitt ägande genom att prissättningen i den riktade emissionen sker till en premie i förhållande till genomsnittlig volymviktad aktiekurs.
Mark H. Shay, ordförande i styrelsen för Impact Coatings och Senior Partner i Accendo Capital, har inte deltagit i styrelsens diskussion och beslut gällande emissionen av aktier till Accendo Capital.
Användning av emissionslikvid
Emissionslikviden om 6 miljoner euro (ungefär 65 miljoner svenska kronor), exklusive transaktionskostnader om cirka 800 000 svenska kronor, förväntas fördelas enligt följande huvudsakliga bolagsinitiativ:
Nominering till styrelsen
Hyundai har nominerat till ledamot i Impact Coatings styrelse Sukhwan Yun. Nomineringen förmedlas formellt i inbjudan till stämman, som publiceras separat idag.
Sukhwan Yun är Senior Manager i Corporate Venture Capital (CVC) Team hos Hyundai Motor Company. Han var tidigare Senior Research Engineer hos Hyundai Fuel Cell Research Lab med ansvar för utveckling av bänslecellsfordon (Tucson ix35 och NEXO). Dr. Yun har B.Sc. och Ph.D. examen inom kemiteknik från Illinois Institute of Technology i Chicago. Hans doktorsforskning fokuserade på polymera elektrolytiska membraner för energiomvandling med applikationer inom bränsleceller och batterier. Som Senior Manager i CVC är Dr. Yun ansvarig för utvärdering och exekvering av investeringar med hög potential inom fordonsbranschen samt relaterade områden, för Hyundai och dess dotterbolag. Dr. Yun har för närvarande inga övriga styrelseuppdrag och äger inga aktier i Impact Coatings.
Aktieägares godkännande
Den riktade nyemissionen och val av styrelseledamot förutsätter ett godkännande av en extra bolagsstämma som sammankallas kl 09:00 den 22 november, 2019 hos bolagets Certified Adviser, Redeye AB, med adress Mäster Samuelgatan 42 i Stockholm.
Den riktade nyemissionen förutsätter ett godkännande av en kvalificerad majoritet av de aktieägare som är representerade vid stämman, dvs. minst två tredjedelar av aktierna och rösterna som är representerade vid stämman.
Valet av den föreslagna styrelseledamoten sker under förutsättning att stämman beslutar att godkänna den riktade emissionen.
Bindande åtagande
Accendo Capital (som äger 2 380 953 aktier och 5,6% av utestående aktier och röster) och Torsten Rosell (som äger 1 041 282 aktier och 2,4% av utestående aktier och röster) har var för sig ingått bindande åtaganden med motparten Hyundai Motor Company om att rösta för den riktade nyemissionen vid den kommande extra bolagsstämman. Båda har också förbundit sig att stödja framtida styrelsekandidat som nomineras av Hyundai så länge Hyundai innehar mer än 10 procent av aktierna och rösterna i Bolaget. Accendo Capital har utöver det förbundit sig att stödja en eventuell framtida investering från Hyundai, förutsatt att en sådan investering godkänns av Impact Coatings styrelse.
Ledamöter i Impact Coatings styrelse och ledningsgrupp som sammanlagt äger 145 464 aktier (0,3% av utestående aktier och röster) var för sig indikerat till bolaget sina intentioner att rösta för den riktade nyemissionen och för den av Hyundai nominerade styrelseledamoten vid den kommande extra bolagsstämman.
Gemensamt utvecklingsavtal med Hyundai
Som ska tillkännages och beskrivas separat idag har Impact Coatings ingått ett gemensamt utvecklingsavtal (Joint Development Agreement) med Hyundai, med avsikten att bolagen ska samarbeta i utvecklingen av beläggningsteknik för bipolära flödesplattor av metall, en nyckelkomponent for vätgasdrivna bränslecellsfordon (hydrogen fuel cell electric vehicles).
“Impact Coatings välkomnar Hyundai Motor Company som ny aktieägare och ser det ytterligare ekonomiska åtagandet från Accendo Capital som klart positivt för alla aktieägare. Accendo Capital fortsätter att visa sitt långsiktiga engagemang för Impact Coatings och är en viktig del av företagets strategiska utveckling och bra bolagsstyrning. I Hyundai får företaget en industriell ägare som tillför trovärdighet, industriell kunskap, och distributionskanaler som når de snabbt växande globala marknaderna för bränsleceller och fordonsteknologi. Vi ser också fram emot att få välkomna Dr. Sukhwan Yun till bolagets styrelse,” säger Torbjörn Sandberg, VD på Impact Coatings.
För mer information, vänligen kontakta:
Torbjörn Sandberg, VD Telefon: +46 768 43 43 76, eller e-mail: torbjorn.sandberg@impactcoatings.se
Mark H. Shay, CFA, Ordförande Telefon: +46 765 96 62 38, eller e-mail: mark@accendofund.com
Denna information är sådan information som Impact Coatings AB (publ) är skyldigt att offentliggöra enligt EUs marknadsmissbruksförordning. Informationen lämnades, genom ovanstående kontaktpersoners försorg, för offentliggörande den 30 oktober 2019, kl 00:29 CET.
——————————————————-
We use cookies to improve your user experience and to collect information about your visit. You can read more about our cookies and change your settings here. Read more
Cookies save information about how you use the website, data that can be reused. Read more
Necessary for the website to function.
Read more
These cookies are necessary for our website to function and therefore cannot be turned off. They are used, for example, when you set personal preferences, log in or fill out a form. You can set your browser to block or warn you about these cookies, but some parts of the website will not work then.
close-cookie-bar
wants-ec-cookies
wants-fc-cookies
wants-mc-cookies
wants-ac-cookies
Measures user patterns and creates statistics.
These cookies allow us to count the number of visits and traffic sources so that we can measure and improve our website. The information these cookies collect is completely anonymous. If you do not allow these cookies, we will not know when you have visited our website.
_ga_LWPJB5WV5Z
_ga
__hssc
__hssrc
__hstc
hubspotutk
_cfuvid